MM量化模型预示美股转入放量进攻模式

MM量化模型预示美股转入放量进攻模式 美股市场状态已于8月5日彻底转为上涨趋势，当前处于放量且买方主导的扩散型行情，投资者应采取做多进攻姿态并优先布局科技与基础材料等强势板块。 直播主张摒弃碎片化的自下而上（Bottom-up）选股思维，全面转向自上而下（Top-down）的量化研判路径，将市场状态归纳为趋势、震荡、轮动和风险释放四类。分析显示，市场在 8 月初已从 7 月的轮动状态确立转入上涨趋势（Trend Up），成交量放量且买方占优，市场参与度呈现向多板块扩散的特征。在板块策略上，建议聚焦基础材料、能源等强势象限及科技板块中相对表现靠前的头部标的，同时通过量化模型预判了 GDX、ANET 和 PLTR 等个股的回撤风险与收益空间。 毕肯证券学院开启13周年庆并推出“AI投资时代的决策系统”课程，重点帮助投资者利用零代码（Zero-Coding）与自然语言交互（Vibe Coding）打造个人量化研究平台。 (0:00) 主播强调看盘应摒弃自下而上（Bottom-up）的碎片化思维，转向从市场状态（Market Regime）、行业板块再到个股的自上而下（Top-down）分析路径。 (2:00) 量化模型显示市场在经历6至7月的板块轮动（Rotation）后，于8月5日正式确立进入上涨趋势（Trend Up），且成交量与买卖压力指标确认当前处于放量上攻态势。 (13:00) 当前市场呈现参与度扩散（Broadening Divergency）特征，科技股上涨已向非巨头标的蔓延；板块领导力地图显示材料与能源走强，科技板块（XLK）动能也正在复苏修复。 (25:00) 选股应坚守“强板块中的强股票”原则，科技股中 NOW、PLTR、MSFT 等标的相对评分领先；针对 GDX 与 PLTR 等热门标的，量化分析提示短期均线拉升过大，建议等待回调再行介入。 (35:00)

主播主张放弃自下而上的碎片化选股，通过自上而下的量化决策框架判断市场状态、成交量与广度；模型判定8月美股已确立上涨趋势且处于买方主导与广度扩散期，配置应聚焦强势板块中的领头个股。 自上而下分析框架与传统技术分析的局限 主播指出，散户习惯从个股入手（自下而上）容易导致对市场的理解极度碎片化，建议采用“市场状态（Market Regime）➔ 行业板块（Sector）➔ 板块个股（Individual Stocks）”的自上而下路径，并嵌入成交量与市场深度指标。传统技术分析因过度叠加均线、布林线、MACD等图表指标，往往在后视镜中解释清晰，但在标普500指数7月中旬冲高、回落又反弹的剧烈波动中容易产生指标冲突，造成实盘决策的混乱与迟疑。 8月市场状态切换与成交量、广度量化 量化模型将市场状态分为趋势、震荡、轮动与风险释放四类。复盘显示，6月9日系统从Trend Up转为Rotation（板块轮动），7月全月均为黄色轮动状态而非熊市或泥沙俱下的剧烈抛售；经8月3日至4日过渡后，8月5日正式确立转为绿色Trend Up（上涨趋势），模型预测未来5个交易日状态改变概率仅为21.3%。在量化指标上，8月7日成交量活跃度达1.16（高于Q60基准1.08，属放量），买卖压力为+0.36（买方主导），确认战略姿态应以做多进攻为主。同时，浓度分析显示市场评分为0.23（低于0.3的关键基准），等权重表现良好，科技板块ETF（XLK）评分仅0.19，呈现广泛参与型扩散（Broadening Divergency）。 板块领导力四象限与强中选强策略 通过“领导力地图”四象限分析，XLB（基础材料）稳居第一象限（跑赢大盘且增强），XLE（能源）回调后仍位于第一象限；XLF（金融）进入第二象限休整；科技板块（XLK）7月深陷第三象限弱化区，8月初已回升至第四象限与零轴的复苏临界点。主播建议秉持“少即是多”原则，优先选择强板块中的强势股。若配置科技板块，应聚焦相对得分靠前标的，系统筛出的前十标的包括NOW、PLTR、MSFT、COHR、PANW、CRWD、CSCO、META、NVDA与ANET。 重点标的量化推演与入场考量 针对具体标的，模型给出中期概率预测：GDX（黄金矿业ETF）在90美元附近呈现突破形态，未来1个月维持多头趋势概率为64.8%，涨幅中位数约6.33%–6.39%，但因短线呈现过度拉升，需提防看跌均线回归，回踩目标84.48美元为较理想介入点。ANET突破历史新高后，未来1个月维持多头趋势概率为59.1%，涨幅中位数为2.04%，尾部下行风险约8%–9%。PLTR短期拉升幅度过大，近期风险收益比仅约0.5，不宜盲目追高，短线建议等待回调至160–162美元区间再作考虑，止损设于140多美元。 该体系强调依托自然语言与零代码构建量化平台，以概率和客观数据取代主观图表猜想，但实操中仍需警惕个股短线过度拉升后的均线回归风险，并密切关注市场状态改变概率是否突破40%预警线。

[2:00] 我不建议的是从 Bottom-up 开始看……处于这种研究方式的情况下，你对市场的理解其实是支离破碎的（fragmented）。

[0:00] 我们这边一起宣布一下我们必顿13周年庆的一个开始那现在我们是这个从8月1号到这个8月14号持续两周的一个时间啊简单来讲的话呢这个就是一个蛮简的蛮简的一个一个活动啊也就是说以下的一些课程跟专有的一些定员都可以参加最新的课程是AI投资时代的一个决策系统以下的这些都是比较传统经典的那米奇加上我这个VTN1212个月的这样一个订阅那所有的活 所有的产品都参与然后满减主要就是比如说满三千减三千啊或者说满满五千件sorry 满三千减三百 满五千减五百 这些折扣码都在官网的活动页面上面了然后中联其实想就就稍微提一下我们这个AI投资时代的一个决策系统这个是我们币肯最新的一个一个课程主要是包括有七个预录模块加一次一对一的这样一个辅导这个呢是最最新是因为我们AI时代来临之后的话呢我们Beacon这个是第一次在专门研究了AI投资时代之后的一个trading跟investing system然后呢是可以帮助大家建立你们自己的一个research platform,你们自己的一个研发系统,通过AI的这样一个工具来帮助你们是可以去做出属于你们自己的一个比较清晰的逻辑的决策这个呢是我们Beacon的一个今年最新的一个课程,希望大家能够踊跃的参加。好吧 那我们现在回到回到这个页面上面去我呢其实最想跟大家讲的呢是我们看盘的一个路径就是说我或者说以后我希望大家也能够看盘的一个路径是对我们的一个决策系统或者说想要去understand the market big picture是非常非常有帮助的我想说的呢你们以后看盘的话呢 我比较 首先我说我不建议的啊 我不建议的是从这个Bodden up开始看所谓的bottom up开始看的话是指的是从个股的选择开始去理解盘面譬如说有些同学喜欢问的问题就是说,这个老师这个P,PLTR是不是已经敢买了或者说这个NVDA是不是可以买了或者说它持有什么样的一个股票是不是现在应该加仓或者说他持有这个股票已经是套牢了那现在应该是怎么办那所有这一切的话呢都其实是呃Botnam就是说从下往上面的一种思维方式或者说这个研究方式那处于这种研究方式的一个情况下面的话呢你对市场的一个理解其实是支离破碎的是fragmented好那我比较建议的一种研究方式的话呢是这个嗯Top-Down 所谓的一个Top-Down 的研究方式是指的是至上而下,从什么开始从这个market本身中marketregime也就是说是这个我喜欢你开始往下看,然后再看这个sector啊看这个板块 然后再看这个板块里面的这些股票再看板块里面的这些股票 这里面参差在里面呢 就是在里面的一些细枝末节的话呢有两种一种是叫做这个Volue 就是所谓的一个成交量啊然后第二种是关于这个market participation或者也叫做是这个market breath就是这个市场的一个深度把它嵌在里面的OK所以说一个我比较推荐的一个看盘或者说未来我希望你们能够有一个自发的一个研究系统 一个research platform的话是从这个market regime开始然后到这个板块然后再到这个板块里面的一个个股然后呢里面参加这个运算或者说参加这个因子的话呢,是由里面的一个成交量以及是这个市场的一个深度。 [5:00] 也就是说是这个market participation那么在我们最新的课程就AI投资时代的一个决策系统里面呢 其实我也是让大家一起做一个项目那这个项目的话呢不是说我规定大家一定要去build一个什么样的platform,而是说通过我自己的一个build好的platform给你一定的一个启发那这个启发的话呢会帮助你根据自己的一个个性的一个需要然后呢完成个性化完成自己的一个research platform,完成自己的一个研发的一个平台并且在这个研发的平台上面呢去建立自己的一个选股系统这个呢 是在那个课程里面的是希望能够教大家的,那之所以拿出来的话呢,其实我觉得还有一个更大的advantage,就是我们现在其实是属于一个zero coding,就是零代码的这样一个方式里面。以前有很以前的obstacle以前的一个障碍就说如果你不是软件工程师的话其实你很难去build一个完整像样的一个一个量化的一个financial system对不对但是现在这个障碍已经被完全铲除了你现在可以这样去做 但是你要满足两个条件 第一就是说你有底层逻辑第二期你懂交易跟投资,你也知道AI的工具怎么帮助到你可以去完成这样一件事情这就是那一门课程想要交给大家的一个内容我想跟大家讲的就是说8月份 9月份 在我们邻近的这些时间里面我会是怎么样去跟踪这样一个市场的一个变化那我想给大家演演示一遍啊就是我我是怎么看盘的首先就跟大家讲就是从这个market regime市场的一个状态这样开始去看所以我们现在是处于这个trend up的这样一个状态首先所谓的一个market regime 或者说这个market outlook麻烦你奥路好它是分 我认为是可以分成四种 那当然以后Build这个research platform 你们可以有可以编自己更多的一个选项 但是根据我自己的一个理解的话呢总共有四种一种是趋势 就是所谓的一个trend然后第二种是这个range震荡第三个呢是这个Rotation是指的是板块轮动的这样一种市场状况然后第四个是risk release 也就是说是通俗来讲这个叫做是泥沙巨下的这样一个场总共有四种 一种是trend 那trend里面当然有trend up跟trend down然后第二种就是震荡第三种是轮动第四种就是泥沙俱下那么也许大家已经习惯了传统的技术分析里面啊传统的技术分析我们很注重去拿出来一个chart就去看谢谢大家不是说不对啊我们也都在看这个chart 我相信过去现在啊未来我们都会去看这个chart但是问题是这个chart本身它有很多的局限性 我现在就给大家看这个chart譬如说这个我们现在看见的就是这个SPS 就是标普的这个帖子好上面呢 你是确实是可以标示各种各样的表现也也就是说是这个indicator你可以把均线飙上去你可以把布林黛飙上去你可以把成交量飙上去你可以飙你自己喜欢的譬如说MACD啊你自己喜欢的这个ISI啊等等等等任意表啊但是你会发觉越飙你觉得越混乱 而且实际上你有自己也有感触啊实际上过去你学到的所有的技术分析对你现对任意的一个市场的一个判断还是会带给你更多的confusion我们是希望技术分析能够给自己带来更多的clarity 是吧但实际上是带给自己更多的一个客户 [10:00] 我举个例子 比如说标普标普在7月中旬的这样一个状态大概是在这个位置上面看上去好像好像是一个突破,是吧?好像根据我们以前以往的技术分析的一个学习这个是一个突破来著 对吗但是你们看见了后面15天大概15天他的一个behavior是吗往下的那也许你会觉得,哎哟,这个地方已经是已经是跌破了是吧那跌破了怎么办跌破是不是就应该改变市场方向就应该比如说以前是做多的现在就不能做多久就只能是做空了等等等等整个的格局好像在你的mindset里面都应该是突然之间急转直下了但是其实你看一下后面我们已经看见了过去五六天的这样的行为它是这个样子的标普已经真的是突破了以前的一个高度他是一个higher high对吧好了那现在问题又来了以往的技术分析告诉你这张图表你应该怎么看你看见的是突破是吧然后你看见有很多的不确定性因为呢 比如说你加了布林黛进去的话这种K线组合让你觉得这里是不是一个楼尔海对吧然后布林带有一根K线出去了布林带之外然后又有后面两根K线一直在布林带之内冲不出去这里是不是代表的是一个很大的一个阻力位是吧然后第三个离这个短期的一个均线已经是拉得非常远了是不是这里有可能会发生这个 mean reversion 是吧总之有人会告诉你我们需要去等待需要去观察啊这些话都没有错但问题是如果你只是听见了这些话的话,而没有你自己的一个交易系统没有你自己的一个至上而下的一个判断系统的话呃你会觉得模棱两可,你会觉得非常的犹豫,你会觉得其实没有一个主心股你觉得 in the middle ofNowhere是不是?这就是传统的技术分析带给我们每个人的这个confusion但是如果你有懂这个技术分析,然后你想跳出去一步的话呢你就应该去标自己的一个研发的一个系统 那在那个系统里面呢你可以知道自己市场现在的一个状态板块的状态自己应该去干什么对不对 那这样就形成了自己的一种strategy那么以往的technical analysis非常管用是指的是它在high side上面在后视镜上面可以非常的清晰的去解释一些问题但是他对转化到的strategy他能不能转化到可以去操作的strategy策略上面的话这个折扣是非常大的明白我意思吗?好,那么我们现在如果是beyond traditional比较的传统的技术,我们现在可以去看见 或者说应该去看见的是一个什么样的一个角度呢首先就是从这个嗯Top DownMarket Regime开始去看现在我们是处于什么样的一个状态我们现在是处于这个trans up的这样一个状态那么把它放到一个perspective里面去我们就要去看在过去的开领的就过去一段时间的一个市场状况,我们又经历了些什么东西呢?对不对 这个是8月份的你看这个regime是在8月绿色从这个orange变成是这个Great是在8月5号礼拜三开始的然后呢 这里虽然是红色 但你这里但是那也标示出来的这个transition所谓的一个transition是指的是从过去老的一个系统它将要变成是新的一个系统也就是说从过去的rotation这里黄色代表是这个rotation啊从这个rotation变成是这个trends它有一些他有一些中间的一个状态中间的一个状 [15:00] 中间的一个状态我们可以看得很清楚,叫做transitionPendingtransition pending是需要三天的一个时间进行一个确认啊我们看一下大家最害怕的7月份,觉得天都要塌下来的7月份尤其是大家如果手上就是你有memory stocks啊你如果有半导体的semi的那些stock的话7月份其实对你来讲那简直就是一个bear market我说的没错,对吧?那7月份实际的这个market regime 它究竟是怎么样实际上他第一他没有transfer倒第二,它也不是一个风险释放的这样一个过程你看他七月份所有的日历都是黄色的看你没有啊所有的都是黄色的 也就是说它处于是一个板块轮动的这样一个状态那再往前多看一点6月份我们当初的时候这个Market Regime可以给我们什么样的一个indication呢你突然发现这个马克力BG实际上在6月9号的时候已经从trends up从绿色已经变成是这个黄色了也就是说从6月9号那天开始它已经这个市场已经没有trend up了它变成是这个Rotation你们可以回想一下6月9号之后这个市场是不是真正意义上面发生了一个巨大的轮动性那么这里给你的一个implication是巨大的因为Memory StocksSemi-stocks在六月份的时候他虽然已经有一个顶部了 但实际上他下来之后呢 他还在上去下来之后他还在上去也就是说你还是有机会对你手上的memory stocks跟 semi-stocks有一个减仓或者说profit taking的这样一个机会那为什么为什么别人知道你不知道就是因为你对market regime 的一个感觉呀是后知后觉的如果你提前知道了有这样一个calendar的话你就知道了应该对自己手上面的一个winning sector因为当时的winningSATA肯定就是memory跟这个三人你就知道了这个implication就是应该对自己已经赚了很多钱的sector去做一些适当的一个处理这个就是market regime的一个大的 big picture 的一个转化对你账户的一个最重要的 implication 之一好不好然后当大家变得很恐慌如果你七月份的时候拥有满手的Semi满手的memory的时候你很恐慌的时候这个Kellinger告诉你它其实并没有变天他怎么样它依然是处于一个market rotation的一个状态这个market rotation可是持续了很长时间了你看见没有7月份全部的时间它都处于一个橘黄色的状态好了现在你也不用去猜现在他扎扎实实的经过三天的transition3号8月3号8月4号这两天的一个transition to trend然后在8月5号已经彻底的变成绿色的就这里就是一个trend up后面会怎么样没有人知道但是我们可以依据这个概率依据这个模型的一个概率大概可以去进行一个布局那什么意思呢我给你们看我给你们看就这个系统啊他通过机器学习的一个概率他是如何去猜测未来一天以及这个未来五天它可能发生发生变化的一个概率就比如说这个模型预测这个模型预测在未来一个交易日有99% 也就是基本上是100%基本上是100%下一个next session还是继续trend的这样一个market regime的概率有99%未来五天是不是这个trends就会消失呢有21.3%的概率,它可能会转换成其他的market regime,但是到目前为止这种概率只有21% [20:00] OK,它这个数据的一个训练是有它的一个局限性了它现在这个training,就是这个数据的一个训练是截止到7月31号也就是说他永远留给一段时间的out of sample去对这个模型进行一个检验OK按照我的经验 如果是这个percentage的一个概率超过40%以上了你就要小心了 就有可能真的是要变天了这个变天不一定是说会变得不好而是说他这个regime它这个市场的一个状态会发生改变也不一定是说它就会变成风险释放,也不一定会变成不好,它有可能会变成震荡,变成这个range,或者重新变成这个marketrotation都是有可能的OK好吧这个是第一点就是我们要从这个market regime开始找手去看然后第二个让大家在传统的技术分析里面觉得最头疼的一点是什么我觉得我觉得就是对成交量的一种interpretation对成交量的一种解释因为其实成交量大家都知道有买就有卖是吧有buy就有sell然后有sell就有buy那似乎好像不能够说明什么那么你们也听说过有叫什么放量又叫做缩量,有所谓的放量下跌,缩量上涨等等等等但是你发觉其实你是没有一个benchmark的你是没有一个标准的那这个标准对欸在以前如果你没有自己的一个研发系统的时候实际上是挺困难的因为你靠的是这个肉眼你靠着自己的一个naked eye去看问题去看这个数据但这个呢呃就不一定就就不一定准啊或者说就不一定很及时但现在有了这个自己你自己将来研发的这个研发系统之后的话呢 一切都可以quantifiable在这个地方的一个panel的话呢就是关于对这个volume的这样一个研究也就是说成交量的这样一个参与度里面有两个最重要的的参数一个是活跃度Activity还有一个就是这个pressureOK活跃度就是让我们看见它究竟是一个放量还是缩量它完全帮助你quantifiable帮助你量化,简单来讲就是他有一个Q30的这样一个benchmark有Q60的这样一个BenchmarkQ30是指的是低于Q30的话它就是一个缩量对吧?高于Q60的话呢 它就是一个放量目前8月7号的一个数据它是1.16那么他比Q60要高,Q60是1.08OK 那它就其实是属于一个放量的这样一个过程 但实际上你在传统的技术分析里面 你看不大出来不太清楚然后第二个就是所谓的一个pressurepressure 实际上是帮助你看是以买方主导还是以卖方主导的如果这个pressure是正的,因为实际上买方主导跟卖方主导是从负一到正一的这样一个过程越靠近正义他这个买方的力量就越强越靠近负一它的卖方的力量就越强截止到8月7号现在这个力道的一个数值的是0.36那么也就是说是偏向于这个买房的好了 那么结合这个Activity跟这个Pressure那从成交量这个角度得出来的一个得出来个结论他就是处于这种放量买入的这个状态那现在就很清楚了现在是处于这个"regime"是属于trans up然后呢成交量是处于这个放量上涨也就是放量上弓的这样一种状态那你现在就应该清楚了你现在识音概义进攻为主那往哪里往哪个角度去进攻那是后面一个topic我们想要去讲的但现在我们至少知道了这个market告诉我们第一 [25:00] 第二它属于这个买方放量上涨的这样一个阶段第三我们得到的一个信息是未来五个交易日只有21.3%的一个机会这个market regime会发生变化听懂这个意思了吧好吧 然后那接下去我们要看什么呢接下去我们就是要看这个板块板块的一个轮动呃我应该用另外一个更精确的一个词啊叫做这个market breath市场深度也有人把它翻译成叫做这个市场的一个广度究竟我们应该怎么样去评判这个Market Breads那这里呢这个包括你们自己以后也可以做出自己的一个platform 嘛 就是说做一个concentration的这样一个platform这个concentration的一个我告诉你现在的一个结论现在的一个结论就是说它是处于这个Broadening Divergency,中文叫做是什么?就是说参与度是在拓散的这样一种状态里面参与度的一个扩散那什么叫参与度的一个扩散呢它是指的是等全股票也就是说equal weighted stocks它是跑赢SPY或者说表现更稳说明指数之下的一个市场参与正在扩散这个呢与你的一个视觉可能有点偏差的因为你现在能够看见的是这几天啊至少是这几天cap weighted 也就是说是SPY他又重新跑赢了ISP对吧贴实际上这个panel告诉我们在这个看起来是SPY重新跑赢了ISP的一个背景之下它还是一个broadening divergence的这样一个过程它还是Broadening Divergency的这样一种状态它的市场评分是0.230.23怎么去解释那我告诉你0.3它就是一个benchmark低于0.3的是一个很明显的广泛参与型的这样一个市场也就是说市场并没有集中在少数的几个股票手里他是更多的股票还是参与了一个更多的一个还是参与了一个更多的一个上上涨OK这就是对对对我们熟悉的标普里面是一个板块的这样一个跟踪啊对标普自己对市场本身来讲的话它是这个0.23那里面有很多的板块他的一个现在的一个数字都是低于0.3的应该XLB,XLi,XLC,XLV,XLK,包括XLK都是低于0.3的XLK只有0.19这说明什么科技板块里面的科技板块里面的股票实际上也是处于一个扩散上涨的这样一个状态所以说如果是从这个角度上面来讲的话你应该处于一种什么样的一个状你应该是你的mindset属于什么样的一种状态的那回到这个地方的一个结论你的一个posture应该是什么Posture就是一个进攻的这样一个状态Attackattack 进攻的这样一个状态Market Directional Bias是我可以做一些做多的一个状态OK那这个呢你们看见到现在为止我没有跟你们讲任何的 headline没有跟你们讲任何的这个narratives对吧 市场上面发生了什么 这个标题是什么然后这个这个fundamental怎么样季报怎么样 我一句话都没有讲不是说那些东西不重要而是说那些重要的东西实际上都是反映在了这些量化的数据上面那通过这种quantifiable的这样一种形式可以让你对整个市场有一个一目了然的这样种感觉 [30:00] 一种居高临下一种have a big picture的看得比较清楚的这样一种感觉好了那么接下去你要问的一个问题就是说我们marketoverall markets我们知道了方向现在也知道了那成交量也知道了那这个板块的集中与分散我们也知道了那现在究竟什么样的一个板块是处于什么样的一种状态里面呢那这个时候的话呢如果你可以去build自己的一个platform的话呢 我非常建议其实你去build一个所谓的一个leadership map也就是说中文叫做是这个领导力的一个地图啊LeadershipMAP里面根据你自己的一个需要可以去build几个象限啊一般我们线性的话比较linear的话呢就是把它分成四个向线我把它分成四个向线的话呢就一个是叫做stressening outperformer就跑赢跑赢大盘且增强还有就是这个fading out performer 就是他跑赢了 但是现在的这种加速度正在下降然后recovering underperformance以及这个weakeningBaggards注意这个数据的一个分布实际上每天都是在变化的那么所以说他不可以是从一开始就是从这个切入一开始就去看这个一开始应该去看这个market regime那个心理有数之后的话呢就可以来看这个sectorOK我们有一个很惊奇的一个发现啊就是说我们心里很希望啊很希望是科技股从一个过去的 weakeningLaggers能够迅速的跑到这个strengthening outperformer从第三向线跑到这个第一向线去是吧但实际上它没有他过去一段时间我一直在观察这个图的一个变化他在7月份的话呢这个也就说这个XLK注意这个XLK里面有40%是Semi 有40%是在Semi里面或者说Semi这个有百分之就是Semi它有百分之四十的一个代表性是是这个Semi,所以我这里没有放这个SMH,我没有放SOXX实际上通过这个SOK是可以看得到的那在7月份的话呢七月份的话的话这个XLK一直是处于这个地方也就是说现在这个XOU所在的这个那么7月份的话呢长期处于这里然后8月初的时候呢他开始跑到这个地方去了然后呢他大概的一个轨迹呢就是这个样子的就现在依然是处于这个临界点,处于这个临轴但是呢他离SPY,跟SPY比较起来的话,他目前还是输的所以现在这个XLK它大概是在这个位置上面而我们真正现在所需要关注的是这两个strengthening and outperform跟你的视觉跟你的visualization又有点区别的因为XLE如果你去看图啊 你去看这个技术分析的图他其实这几天的表现都不好对吧 好像是在这个网好像是在这个往下走去吧但是我告诉你它实际上目前还是处于稳稳的处于第一第一象限里面其实在过去一段时间XLF就金融板块一直是处于这里很强的一个地方但是最近一段时间最近几天吧他开始调到这个Fading Outperformer里面去不是说Fading Outperformer他一定不好了而是说他可能是处于一个休整的这样一个状态最近一段时间非常活跃的开始有巨大变化的就是这个XLB他以往大概就是在这里他慢慢慢慢的就跑到这里来了你们知道XLB里面的一个很重要的一个一个行业一个industry就是这个mining对吧不管是你的industrial mining是工业的是工业金属还是硅金属这一段时间这几天的话呢都有一个非常好的一个表现那也许同学说说这个如果要 [35:00] 要我自己去bill platform的话我就在这里放很多比如说放这个gdx啦放什么slv啊什么什么啊当然这个是你随你随你便啊你自己都都可以放但是我给你的以后如果你你上我这个课你知道怎么去build这个platform之后 我给你的一个建议啊LESS IS MORE越少越好因为太多的话实际上会给你太多的这个noise 你只要知道这个XLB里面它有什么东西就可以了比如说XLB里面有Industrial money有这个pricures然后有这个包装材料有这个化工有这个农业等等等等你要对每一个标普里面的板块里面有什么东西你要很熟就可以了好吧 那接下去你的你的一个问题就是说假设你知道了你知道了,现在这个利器啊,还得往这个地方去使力气还得往这个地方去使那么我应该关注里面什么样的一个股票,或者说我们接下去要去focus on的是一个什么样的股票。对吧或者说你很想做很想做科技股那虽然说现在科技股没有在第一象限里面那是我可以怎么去做呢虽然说现在还是相对来讲不是不是super strong但如果我一定想要做科技,我应该做什么样的股票?会让你觉得比较舒服呢对吧因为我之所以有感而发是因为我发觉我群里面有很多的同学啊就在问一些已经是破位不能再破位的股票,一看就是这种形态让你很不舒服的一种那么为什么我们一定要陷入于那种股票的现金里面去呢对不对 我们不可以做一些自己输形态比较舒服自己是比较有把握的这种股票这里就涉及到你要去build你自己一个应该做的一个事情就是我这里特别要强调的你要做的一个事情是什么就是你的strong要做strong sector里面的一个strong sector啊, sorry, strong sector里面的一个 strong stocks墙板块里面的一个墙股票那这个呢以后你可以怎么样去build呢你可以去标的一个方式呢你是对这些板块里面的股票进行一些分类啊 我现在就直接讲这个结果啊就很多同学喜欢比如说喜欢做这个科技股这个没有问题 那你就去点这个科技股吧我们去点一下这个XLK或者说你预测XLK也会变成第一第一向线的那现在他没有没有变到第一向性的时候你应该怎么样去选择应该去做什么样的一个你应该用什么样的一个标准去选那我这里呢就是做了一个标准然后呢其实你的一个focus呢就应该去找这个列表里面的前五个股票你应该去想办法去多花一点时间去好吧比如说啊譬如说现在这个前五位的 我按照这个relatives'goal'去排名的就有什么你看见没有一个就是Now一个PLTRMicrosoftC-O-H-R-P-A-NW再扩展一点再往再往下面五个是什么CRWDSyscallMEDA,MIVL,ANET这个你就是要花接下去就是要花时间你要去研究的一些事情好吧 那这里呢 就是真正的我们从这个market regime过渡到这个sector成交量市场深度然后过渡到sector的一个lifestyle 它的一个他啊它的一个领导力转化成这样一个地图,一个cycle然后呢 过渡到里面的一个个股那这个顺序可以帮助到你将来有可能是一直手上就握着一手好牌而不是说一直手上在打一些过去历史遗留下来的被套牢的牌没有办法意思吧好吧好那这个就是这个呃今天 [40:00] 我要讲的这个主要的主要的内容那接下去就留给大家时间呢进行一个提问好吧好 现在开始提问嗯谢谢大家谢谢大家OK,有没有具体的问题?谢谢大家谢谢大家谢谢OKGDX已经到了90美元的关口想问一下中期的这个操作建议啊我们可以来具体分析一下这个GDXOKGDX现在日线图是这个样子的,我们这里可以有一些非常清楚的这就是啊来告诉大家当然就是说我们首先需要知道因为因为同学问的问题是中期啊中期实际上是看日线的话呢是有一定的一个局限性我觉得中期首先就需要知道一个月之后它可能所出于的一个状态吃吧因为你至少得知道30天之后啊你大概是这个板块或者说这个股票是处于什么样的一个状态那这个呢呃我自己的一个模型就是用机器学习的一个方法我们可以去从几个角度去考虑这个问题我一般是从三个角度来考虑这个问题一个是Baselab一个月之后中位数的一个一个baseline然后呢,一个月之后的一个预测它究竟会涨多少的一个一个一个percentage 还有就是说一个月之后它的一个趋势的一个变化是怎么样每一个呢他都有一个label告诉你这个统计上面他是不是acceptable或者说统计上面这个推测是需要cautious的是需要小心的然后呢对趋势的分类它的trust的程度是不是reliable那么对GDX来讲的话呢如果是从统计分布上面来讲啊啊现在这种GDX的一个状态是被归类到neutral高潮流的而且Distribution bin B4的这样一个label里面因为做这个data mining最重要的就是去对数据进行分类吗对吧那按照这样的一个状态的话呢在过去十年里面总共有14次这样一种状态OK 根据这14次状态在未来一个月它的一个中位数呢是比现在这个价格现在是83.7是吧比现在这个价格的话呢还会再涨这个6.39注意啊这是中位数啊中位数什么意思就是说有可能比中位数更好的也有可能比这个中位数更差的他是处于这个50%的这样一个中间中庸的这样一个状态OK然后呢这个虽然就是对未来是如果是要去进行一个预测的话呢它是会涨在未来一个月会涨6.33但是这个label被标记成这个cautious所以这里的一个confidence level不太高啊 那么对未来一个月趋势的一个预测是这个什么呢它还是比较reliable的绿色也就是说positive的 [45:00] 一个概率 positive的一个GDX的一个趋势的概率有64.8%也就是说有接近65%的可能性未来一个月GDX是会多头排列的趋势上面是多头排列的所以这里很显然就是说我们在VTN里面蛮早就关注这个GDX的7月份开始去7月下旬的话就开始关注这个GDX 实际上我们当时时候也在轮这些数据由于这些数据慢慢的一个evolution慢慢的一个演变我们看见这个percentage gain越来越大这个trends的明年期的增加增加它的这个positive的一个绿色越来越大我们就比较清楚了 这个GDX要开始起来了然后这个时候你再去配合你们很熟悉的这个技术分析的话你就会很清楚这个GDX是当时说我们七月底讲的嘛是处于一种什么是可能是处于一种descending wedge对吧 可能当时时候是处于 descending wedge有可能是要往上突破了什么什么的你会发觉Technical Analysis只有在这个时候你会觉得它变成了可解释性就是具有interpretation的这样的功能但是问题是没有出现这一段的时候technical analysisAnalysis 实际上用处啊不是像想象当中那么大因为他有可能是往下走啊对吧?然后现在你可以去看见了原来这个地方是一个inverse head and shoulder在日线上面是这个inverse head and shoulder对吧?但是实际上有很多的invert head and shoulder 它是fail的对吧所以你技术分析传统的技术分析一定要配合现在的一些量化的工程才能够起作用好啦,anyway说现在的,现在这个假设你因为大多数现在观看的这个朋友都没有在VTN里面吧,就是说你没有在VTN里面,那你说现在已经是到了89块这个八毛九的这样一个位置了你应该怎么去看待这个事情首先我刚才讲了它未来一个月的一个位置啊从中位数上面来讲的话呢还是有可能比现在更高的OK, sorry为什么这里是83.7呢我可能数据要再轮一下现在已经是89.89了对吧可能刚才没有refresh一下谢谢大家嗯给他一点时间 他这个refresh 刚才的数据是style的刚才数据是几天前的83点几的那个时候我们看一下现在已经是接近90的时候他说的一个月之后的一个状态看见跟刚才的一个finding 区别是什么呢就是说这个绿色的部分是更加的多了但是在baseline上面的话呢是找不到它的一个参照了也就是说过去10年对于现在neutral high volatility distribution bin D5这种label呃样本量不足然后呢对未来的一个推论呢也处于一个cautious的一个状态,唯一比较reliable是对趋势的一个把握就是它的一个 positivity比之前要更高了对吧好, anyway我想说的就是说你现在至少知道在未来一个月啊正面的一个可能性还是比较大的那么你应该局部上面你应该怎么样去去去参与呢对我刚刚看见你们的评论了就是说数据分析是不是滞后啊等涨了不少才显示出来没他考不是这个样子的数据分析是分两种数据分析师分两个 [50:00] 一种是对过去的一种统计的一个分布还有一种是对未来的一个预判你说的数据分析是不是之后说对了一半但是数据其实实现的是这个量化工程的话呢是有一定的一个可能性会对未来的一个概率进行一个模拟呃你说的Data Analysis的一个Lagging这种情况的话呢在过去的滞后的一个滞后的这种情况会非常明显但是现在的一个量化工程呢跟过去已经是有区别了这个是我要deliver的message好吧大家已经很多已经看出来刚才这个数据83块的时候这个数据已经是已经是一个旧的数据了是我的问题我没有去refresh那这里呢恰恰也可以说明我们在83块的时候轮出来的一个数据呢都还是比较正面的那么带着当时如果83块的一个正面数据的话呢现在这个GDX呢已经到了接近这个90块钱左右了ok 好不好回到这个地方这个GDX的话呢 现在短期来讲的话呢是anti-persistence的意思呢 就是说它有点stretchstretch的意思如果从短线上面来讲的话呢他非常有可能发生的一件事情呢叫做是这个 bearish mean reversion他要回来一点那回来一点的话呢它会提供对我们来讲啊他就有可能提供了一个介入的这样一个机会对吧那介入什么样的一个机会有可能会是比较好的呢恰恰我们可以从这个 bearish mean reversion 的一个target上面 尤其是这个target 2上面可以给我们一些idea就是说84块4毛8这个地方如果你想要去介入的话可以考虑明白我是吧好吧所以这个呢就是数据给我们的一些这个有很多的影响我要说的是大家一定是open minded的因为我们每个人的一个知识框架都是基于以往的一些历史事件的一个堆堆积啊这个是很正常的但是一定有一些东西呢是你我都不知道的那这个时候的话呢往外的一个探索就会是非常重要的好吧好那就讲到这个地方呃OK支持系统的数据从哪里来的可以是免费的你可以从这个Yahoo Finance里面来这些都是免费的接下去的问题是说anet已经all time high了后面还有多少上升的一个空间对吧我们我们看这个啊我们看a and e t谢谢谢谢大家谢谢大家谢谢大家谢谢大家谢谢大家OK 这里是RAW DATA我就给你们讲结果就可以了未来一个一月啊啊 批你问的是ANET是吧ANET的一个trends啊它还是有59.1%的可能性是positive的也就是说transdestination未来一个月有接近于60%的可能性还是positive然后呢 如果去做一个预测forward one month return的话呢中位数是有2.04会继续涨这个2%啊然后呢我知道我跟你们讲这个是50%这个地方的一个概念吧但是跟平均数还是有点区别,但是你们可以理解为是一个平均数然后0.015是指的是它的这个尾部的风险是有可能是会回测8%到9% [55:00] 当然也有最乐观的情况,它会上涨15.34%啊所以这个就是数据上面给我们的一个呃一个一个预测啊好吧你可以把它理解是一个预测啊好然后接下去的一个问题是GDX这个例子多久数据更新一次他是每天每天收盘后都有一个更新刚才我已经解释过了我我刚才没有去hit这个refresh没有去点这个更新这个button所以他还是停留在前几天的这样一个数据呃OK 然后接下去的问题是怎样才能把握操作的时间窗口与数据的敏感度啊这个刚才也已经解释过了是我刚才显示的这个问题我没有去hit refresh啊那如果是按如果是去hit refresh的话呢每天每天收盘后你就可以看得到OK那这个就都没有问题了PLTR是不是等入回撤入场那我们来看一下这个PLTR谢谢大家谢谢大家OKPltr 如果又不知道你什么时间窗口啊那 anyway 如果你说的是短线的话呢呃比较建议的就是考虑在100现在啊因为以前前几天有同学问我的话这个答案肯定是不一样的如果是现在的话呢你可以考虑是160到162之间也就是说差不多是这样一个位置的一个回撤入场然后stop loss就会比较远啊在140几的这个地方他的target1跟target2的risk-reward ratio不是太好Target to也就是0.5个这个risk reward ratio这个说明什么问题呢这个说明就是说现在这个stretch有点这个太太大也就是接下去的一个很长的一个时间里面的话呢其实你找不到一个太好的reasonable的一个risk-revolts ratio明白我意思吧好吧这个就是PLTR啊然后下面这个问题是这个AI系统课程更适用于有自己的交易系统并有一定统计基础的人群吗嗯我觉得是这个样子分两点第一点就是说如果你已经有自己的交易系统并且有一定统计基础的话呢你会非常的深入也也就说你会学到的东西是double triple是倍增的因为你的基础非常的好然后我只要稍微点拨你一下的话呢对你的implication是指数级别的放大这样的话你学到的就会非常的多跟深而且里面有一次最重要的是那个一对一的有一个one on one的这样一个coach那我就会非常我就有机会了解你的一个状况并且给你一个很Taylor Made的这样一个方向性的一个建议啊这个是这门课程的一个最大的一个优势那假设啊假设你没有自己的交易系统假设你也没有一定的统计基础原则上来讲问题不大因为你们知道现在AI这个工具他讲他讲究的是什么叫做是vibe coding对吧什么叫vibe coding啊就是说你用自然语言用natural language就可以指导AI工具帮你去producequality work这个quality work是以前就只有是software engineer才能够做的事情所以本质上面来讲你没有coding的知识你没有任何的统计基础都是一样可以去学的,但问题是什么?就是说唯一有要求的你一定要open minded你一定要把自己打开来 你知道吗 这个是对任何的一个自我的一个进阶 一个personal growth 都是非常非常重要的一个Foundation如果你习惯于看这个不顺眼看那个也不顺 [60:00] 觉得这个有问题那个有那个有问题啊这个人的动机是什么有什么阴暗面就是说你如果习惯于经常从这些阴谋论的角度这些暗面去出发的话呢其实任何的课程任何的学习对你来讲用处都不太大因为你已经被自己的一个灰尘啊一个罩子已经是包裹住了你很难去学到新的东西好吧这个就是我我给你的一个回答好好 还有什么问题吗谢谢大家谢谢大家谢谢谢谢大家OK 那没有这个问题的话我们今天就讲到这个地方啊总体来讲我讲的东西的话呢还是跟跟其他人有很大的一个区别别人讲的会可读性啊 可听性会是比较强 因为你要提高可读性跟可定性的话有一个tricks就是一定要多讲这个故事要多讲这个narratives对吧 讲市场上面的一个headline讲大家都喜闻乐见的比如说讲讲memory,现在memory stock怎么样的一个状况这个半导体里面怎么样分类了现在AI应该怎么样去看呢对这个估值有什么影响啊分多现在市场上面的一个主流的声音是什么非主流的声音是什么这样的话呢直播的可听性就会非常的强但那是不是有用呢?也许有一定的一个作用咱们也不能否定的吧但要看你自己如果你适合那种方向的话呢其实也不错啊但是我相信我给你的一个方向是具有建设性的只是呢你需要一定的一个open minded的这样一个基础有你自己的mindset或者说一个mentality你的一个觉得就是说切合度啊会是这个更加好一点好不好好那今天就讲到这地方大家呢有机会的话呢还是鼓励啊参加我们Beacon的一个新课以及参与我们现在这个Beacon周年轻的这样一个活动然后有机会参加我的VTN然后会告诉你更多的也许你以前从来没想到原来是可以这样做的一个角度一个方法好吧好今天我们就到此为止我们就下次再见拜拜大家离开之前的话点赞点赞为主好今天就到这个地方拜拜